FINANCIAMIENTO

Pymes de Misiones accederán a nueva línea de financiamiento a tasas bajísimas

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El gobernador Hugo Passalacqua, junto al presidente del Fondo de Crédito de Misiones (FCM), Horacio Simes; el vicepresidente de ese organismo, Adolfo Safrán y el directorio en pleno, constituido por Pablo Ortiz Nuñez, Claudio Aguilar, Suzel Vaider y Alejandro Haene lanzaron en la tarde de este miércoles el “Programa de Fomento y Crédito para la la recomposición o incremento de capital de trabajo”, como ampliación del “Ahora Pyme” que ya está en marcha en toda la provincia.

Este beneficio está disponible a partir de este lanzamiento y con él podrá financiarse todo gasto de las Pyme vinculado a la operatoria habitual, incluyendo insumos y materias primas, mercaderías y gastos operativos en sueldos y jornales y otros. Se exceptúan el pago de deudas y la adquisición de bienes de capital.

Simes precisó que están disponibles diferentes líneas de crédito, entre las que citó una destinada a la  activación productiva, que busca atender las necesidades del giro habitual del ciclo operativo de cada empresa; otra destinada a cubrir el pago de aguinaldo, es decir para atender los requerimientos financieros para afrontar gastos vinculados con el pago de haberes aguinaldo del personal o la línea temporada, destinada a la atención de inversiones para reposición o ampliación de stock por temporada. Todos por un monto máximo de 500 mil pesos ($500.000), con una tasa nominal anual de 22 por ciento, un período de gracia de un mes y un plazo máximo de 12 meses. Cuando el monto no supere los $150 mil pesos, la garantía será a sola firma y por montos mayores, se pedirán garantías personales y reales. 

El gobernador Passalacqua fue muy claro en su pedido al organismo que fue creado por el Gobierno de la Provincia para contribuir con el desarrollo y funcionamiento de la Pequeñas y Medianas Empresas (Pyme) y con los emprendedores misioneros, principalmente en momentos de extrema dificultad como la que se vive en la actualidad en todo el país, donde las tasas que se cobran en el sistema financiero son inalcanzable para este sector que mueve la economía local.

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Diputados aprobó la Ley de Financiamiento Político: empresas podrán aportar a las campañas

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El gobierno nacional obtuvo los votos necesarios para aprobar la ley de financiamiento político, especialmente el artículo 4°, que permite el aporte de empresas a las campañas. El Gobierno consiguió sancionar la ley en la Cámara de Diputados con 147 votos a favor y 69 en contra. Los medios digitales nacionales tuvieron respaldo pese a la negativa de Cambiemos que preferían Google y Facebook.
La Cámara de Diputados de la Nación aprobó, por 148 votos a favor y 69 en contra, la ley de financiamiento político que contempla, entre otras reformas, la bancarización de los aportes de campaña.
A las 13:30, después de los homenajes y cuestiones de privilegio, se inició el debate con la exposición del diputado Pablo Tonelli, presidente de la comisión de Asuntos Constitucionales.
Como miembro informante, el legislador del Pro afirmó que “el financiamiento electoral es un tema relativamente nuevo en nuestra democracia”.
La iniciativa propone la modificación de las leyes 26.215 –financiamiento de los partidos políticos– y 19.945 –Código Electoral Nacional–.
El proyecto establece, entre otras reformas, la bancarización de los aportes efectuados a partidos políticos, tanto para su desenvolvimiento institucional como para las campañas electorales. Además, admite los aportes de personas jurídicas (empresas) para el financiamiento de las campañas.
“Los propósitos de estas modificaciones son muy claros: mejorar e incrementar la transparencia en el financiamiento electoral. Es decir el dinero que los partidos reciben tanto para su desenvolvimiento institucional como en las campañas”, aseveró Tonelli. Sostuvo que “es un gran paso para aumentar las obligaciones de los partidos políticos e incrementar las atribuciones y competencias de la Cámara Nacional Electoral”.
A su turno, el presidente de la comisión de Justicia, Diego Mestre, argumentó: “La defensa de la democracia tiene que ser una prioridad y esta ley ayuda a fortalecer las instituciones”.
Por su parte, la diputada Emilia Soria (FPV-PJ) indicó que “es una de las iniciativas más trascendentales que hemos tratado”, aunque se expresó en contra del proyecto al señalar: “Esta norma quiere beneficiar a un partido sobre otro, sin lograr la equidad”.
Desde el interbloque Cambiemos, la diputada Silvia Lospennato sostuvo que el principal objetivo es “hacer una contribución a la trasparencia”. Subrayó que “la bancarización obligatoria de todos los gastos e ingresos de los partidos es una de las modificaciones clave que introdujo el Senado de la Nación”.
“La norma prevé mayores y distintas sanciones (y más severas) para los partidos o aportantes que violen las disposiciones de la ley”, concluyó Lospennato.
Por su parte, Juan Manuel López (CC) valorizó que “esta ley iguala las reglas para todos los espacios políticos”, y la definió como la garantía de “transparencia” de cara a la ciudadanía.
A su turno, Gabriela Cerruti (FpV-PJ) cuestionó la propuesta y expresó que “el eje del debate en verdad es si la política va a ser dominada por la elección de los ciudadanos o por la influencia económica de las grandes empresas”. Además, ponderó que la política es la principal herramienta de transformación social y que “debe seguir siendo sostenida desde el Estado”, dijo.
A continuación, Diego Bossio (Argentina Federal) señaló que este debate se da en un contexto en el que “la sociedad descree de la clase política nacional” porque “no encontramos soluciones” -argumentó-. “Revalorizar la política es hablar sin hipocresías y debatir lo que hay que debatir en el país”, finalizó el diputado Bossio.
Luego, la presidenta del bloque de diputados nacionales del Frente Renovador, Graciela Camaño, reflexionó sobre el método de financiamiento de las campañas políticas y añadió: “Suponer que el electorado va a votar al más rico es agredir la inteligencia de los ciudandanos argentinos”. Anticipó que “nuestro bloque acompaña afirmativamente este proyecto”, aunque -señaló- “hemos planteado nuestras disidencias”. En ese sentido, detalló: “Buscamos que de esos aportes privados haya un porcentaje destinado al fondo común para que los partidos políticos tengan la posibilidad de que el Estado, administrando esos fondos, los hiciera partícipe”.
Por su parte, Felipe Solá (Red por Argentina) delineó su postura: “Nuestro bloque no cree en la esencia de esta ley. El financiamiento de la política debe estar a cargo del Estado”, sostuvo.
Desde el mismo bloque, Daniel Arroyo definió esta discusión como “un tema central de la democracia”, aunque apuntó: “Es un proyecto que queda a mitad de camino, y no lo vamos acompañar”. Destacó como positivo que la norma propone “la bancarización de los aportes” y como punto negativo que la ley establece “la posibilidad de que un partido abra una cuenta en un banco privado”.
Desde el Frente de Izquierda, Nicolás Del Caño afirmó que esta propuesta “no legisla sobre las principales preocupaciones del pueblo”. Y opinó que “es una ley de autoamnistía para aquellos partidos políticos que se beneficiaron con el aporte de los empresarios”.
Por último, el jefe de bloque del Frente para la Victoria-PJ, Agustín Rossi, recordó la modificación a la ley de financiamiento de los partidos de 2009: “Fue un avance importante, sobre todo por la incorporación de la selección de los candidatos y la mayor participación del Estado en el financiamiento electoral”, afirmó. Sobre esa base, sostuvo que la propuesta de modificación en debate “implica un fuerte retroceso en la participación del Estado, hace al sistema menos igualitario, habilita la participación de las empresas, y todo ello genera un claro desequilibrio”.
“No creemos que legalizar el financiamiento privado implique mayor transparencia, y así lo demuestran las diversas experiencias de distintos países del mundo”, afirmó el diputado.
En la votación en particular, el Frente para la Victoria rechazó -a través de la diputada María Emilia Soria y el diputado Carlos Castagnetto- el artículo que habilita los aportes de las personas jurídicas y el recorte en la publicidad audiovisual para las campañas, entre otros puntos. Asimismo la diputada Elisa Carrió (Coalición Cívica) también se mostró en contra del aporte de las empresas en las campañas electorales.
No obstante, el oficialismo no aceptó modificaciones en el proyecto de ley y el FpV-PJ no logró reunir las adhesiones a favor de los cambios solicitados. “Tenemos sumo interés en que la ley se apruebe hoy para que quede en vigencia para el próximo proceso electoral”, explicó Tonelli al rechazar las modificaciones.
Al cierre de la sesión, el pleno de la Cámara giró el proyecto de ley de Acceso a la Justicia Colectiva a la instancia de Comisiones, a pedido del diputado José Luis Ramón. “Sería oportuno convocar a las diversas asociaciones civiles a que se expidan sobre el tema en una reunión informativa”, solicitó Ramón, antes de que su propuesta fuera aceptada.
OTROS ASPECTOS DESTACADOS DE LA LEY
El proyecto aprobado en general establece otras modificaciones en relación a las campañas electorales:
*) Respecto a la publicidad, se reducen del 10 al 5 % del total del espacio disponible el aporte que los medios audiovisuales hacen en las campañas y se regula la publicidad digital por medio de las redes sociales. En ese sentido, se establece la atribución de la Cámara Electoral para controlar la publicidad digital.
*) Las encuestadoras también son alcanzadas por el proyecto: deberán inscribirse en un registro e informar quién las contrata y cuánto facturan por sus trabajos.
*) El texto incrementa el aporte que el Estado debe hacer a los partidos políticos para la impresión de boletas y establece el control y auditoría que la Cámara electoral debe realizar sobre los informes de los partidos políticos, vinculados a sus gastos de campaña y a sus balances.
*) En tanto, establece una modificación en el destino del Fondo Partidario Permanente: se agrega el porcentaje del 30% destinado a la formación, promoción y el desarrollo de habilidades de liderazgo político de las mujeres dentro del partido.

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Impaciencia por el dinero en efectivo

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La disponibilidad de dinero en efectivo hace más difícil el postergar las gratificaciones en el tiempo. Esto es lo que concluye una investigación, de la que se publicó un informe en el Journal of Consumer Psychology (*).
Se le ofreció a unas personas, en el contexto de la investigación, la opción de recibir ahora una pequeña suma de dinero, o bien recibir dentro de 3 meses el 277% de esa suma. A un grupo esa suma se le ofrecía en efectivo, mientras que a otro grupo se le ofrecía a través de su tarjeta de crédito.
El 78% de los participantes a quienes se les ofrecía el dinero mediante la tarjeta de crédito, aceptaban la propuesta de diferir el cobro 3 meses para cobrar el 277% de la suma. Sin embargo, para el grupo al que se le ofreció la suma de dinero en efectivo (dinero físico), el porcentaje que aceptó la postergación de 3 meses para el cobro fue del 49%.
Esto es, el grupo correspondiente al cobro mediante tarjeta de crédito, aceptó postergar 3 meses el cobro en un 59.18% más respecto al grupo del cobro en efectivo.
Según los autores de la investigación, cuando se trata de decisiones intemporales (en contraste con las opciones de conductas de compra/gasto), encuentran que el dinero en efectivo dificulta las decisiones, en comparación con otras formas de dinero (como las tarjetas de crédito) y tiende a hacer perder a los consumidores oportunidades financieras lucrativas.
Los investigadores realizaron otros dos experimentos diferentes para intentar explicar la conducta observada en el primero. Para ello, en el segundo experimento se examina si el dinero en efectivo en mente (en lugar de opciones como el dinero en tarjeta de crédito) promueve durante las decisiones financieras, diferentes niveles de afecto o de autoestima.
En el tercer experimento se pretende iluminar el mecanismo subyacente en la conducta del primer experimento, por un lado para la memoria, porque asegurar ganancias futuras requiere desprenderse del dinero ahora y, por otro lado, desprenderse del dinero es usualmente más costoso psicológica y emocionalmente (más doloroso) que desprenderse de otras formas de dinero (como el de las tarjetas).
Lo que hallaron los investigadores, es que enfocar la atención en la “prevención” (seguridad, responsabilidad, estabilidad) modera el efecto del dolor por el desprendimiento al dinero actual en efectivo. Esto influye en la voluntad de esperar por una gratificación mayor en el futuro. Partir desde el foco mental en el dinero en efectivo fue más costoso (doloroso) que partir desde el dinero en el formato de tarjeta crediticia. Este efecto indirecto fue mitigado al enfocar poderosamente la atención en la prevención (estabilidad y seguridad futura). En este caso, el dinero físico (efectivo) no incidió negativamente durante el desprendimiento del cobro actual, por lo tanto no afectó la voluntad de postergar la gratificación.
Los autores afirman que sus hallazgos muestran cuándo y cómo el dinero en efectivo (comparado con otras formas de dinero) incrementa los ratios de descuento (por ejemplo el margen al que las personas están dispuestas a desprenderse de una gratificación futura para acelerar la recepción actual de dinero).
También afirman contribuir respecto al entendimiento de quién tendría mayor o menor propensión a sufrir un sesgo por el efecto del dinero en efectivo en las decisiones intemporales. Mientras que en promedio, las asimetrías en la paciencia emergen cuando se negocia tiempo por dinero en efectivo, muestran los investigadores que dichas asimetrías son más (o menos) probables de manifestarse en individuos con menos (o más) foco en la prevención.
Dichos hallazgos evidencian una dimensión de la personalidad no documentada anteriormente en estas interacciones. Esto facilita la comprensión de mecanismos que potenciarían la mejora o el perjuicio del bienestar financiero de las personas.
Los investigadores enfatizan que, dados los resultados que se mencionan en la investigación y, teniendo en cuenta que más de la mitad de los trabajadores del mundo perciben su compensación económica mediante dinero en efectivo, esta población estaría en desventaja crónica cuando se trata de ahorrar dinero a largo plazo (debido a la dificultad explicada anteriormente para demorar gratificaciones cuando se debe rechazar ahora dinero en efectivo).
Por supuesto, estas afirmaciones deben ser matizadas teniendo en cuenta el lado opuesto: cómo las personas pueden endeudarse más (y generalmente lo hacen), cuando se dispone de la facilidad del crédito que otorgan las tarjetas. Esto significaría que, quienes disponen de dinero en efectivo gastan lo que tienen disponible ahora (y se les dificulta acceder a crédito por falta de solvencia) mientras que, quienes disponen de medios de financiación (crédito) tienden a gastar más (comprando más cantidad y usualmente afrontando costos financieros extras por dicha transacción) aunque no dispongan actualmente en su cuenta del dinero necesario  para dicha operación (quedan endeudados).
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(*) Rod Duclos; Mandur Khamitov (2019): Compared to Dematerialized Money, Cash Increases Impatience in
Intertemporal Choice, Journal of Consumer Psychology (2019). DOI: 10.1002/jcpy.1098

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Pymes podrán negociar cheques de más de 90 días

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El año pasado el financiamiento por cheques de pago diferido trepó a $39.347 millones lo que representó un incremento del 107% respecto de 2017.
Este era un reclamo que nos hacían las pequeñas y medianas empresas. Hasta ahora el financiamiento era a 90 días, pero ahora lo van a poder hacer desde 180 días a un año”, explicó el secretario de Emprendedores y Pymes, Mariano Mayer, durante una conferencia de prensa junto al superintendente de Seguro, Juan Pazo.
El mecanismo en rigor ya está vigente y solo requiere modificaciones. El año pasado, las empresas de seguros invirtieron unos $6.000 millones destinados a la compra de cheques en los mercados a través del Fondep. Ese impulso logró que unas 8.000 empresas pudieran financiarse a tasas del orden del 35%, según datos de 2018 del Mercado Argentino de Valores (MAV), especializado en instrumentos en ese segmento.
Ahora contarán con otros $11.000 en 2019, que surgirán a partir de los nuevos incentivos para el mercado de seguros de vida y de retiro anunciados por el Gobierno, mediante el incremento de las deducciones del Impuesto a las Ganancias para las personas que contraten pólizas de esa clase. Las compañías del sector esperan un incremento importante de la actividad en ese segmento.
Mayer anticipó que con las nueva disposición unas 25.000 pymes podrán tener este tipo de financiamiento con “tasas del 45%, que son mucho mas bajas que las bancarias”.
El funcionario agregó que “parte del problema que tenemos hoy es la falta de financiamiento porque el sistema bancario es muy chico” al precisar que “el crédito representa el 14% del PBI”.
En tal sentido, el secretario de Emprendedores y Pymes consideró que el nuevo aporte de fondos “es una ayuda muy importante a tasas razonables”.
Según datos del Banco Central el costo de descontar cheques en el sistema financiero para las pymes se ubicó en el 58,8% anual el año pasado. En cambio, negociar los documentos en el mercado le ofreció al sector alternativas 20 puntos más baratas.
Datos del MAV revelan que el año pasado el financiamiento por cheques de pago diferido trepó a $39.347 millones lo que representó un incremento del 107% respecto de 2017. Gracias a la activa participación del Gobierno a través del Fondep, la tasa promedio en 2018 el 35%.
Solo en diciembre se negociaron en ese mercado cheques por $5.233 millones, la segunda cifra más alta del año luego del récord anual de octubre, cuando se transaron documentos por $5.431 millones.
En otro aspecto, Mayer indicó que el Gobierno continúa trabajando en la segunda versión de la Ley Pyme. En febrero se volverá a reunir la comisión federal que trabaja en el tema, en el cual se piensa incluir la simplificación del pago de impuestos. El funcionario puso el ejemplo de Córdoba, donde por un acuerdo con la Nación se pagan los impuestos federales y provinciales de manera unificada. De ese modo, se piensa evitar múltiples vencimientos a lo largo de un mes.

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Presentaron “Línea Forestal” de financiamiento para emprendedores misioneros

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Este jueves, presentaron la Línea Forestal de financiamiento para emprendedores misionero, en el marco del Programa Cadenas de Valor del Fondo de Crédito Misiones,
Del lanzamiento participaron acompañando a la presidente del Fondo de Crédito, Horacio Simes estuvieron los Ministros del Agro, José Luis Garay; de Industria, luis Lichowski y de Ecología, Juan Manuel Díaz y el presidente de la CEM, Alejandro Haene.
La misma busca brindar una herramienta de financiamiento pensada para todos los actores de la cadena productiva, poniendo énfasis en los más pequeños, que representan el 96%: viveros, pequeños y medianos aserraderos, carpinterías, etc.
El financiamiento apunta a la adquisición de herramientas y maquinarias nuevas y usadas, reparación de maquinarias, chipeadoras, prototipos que tengan una innovación de producto o proceso, para inversiones focalizadas en seguridad e higiene, entre otras.

Simes explicó que se trata de una línea que vienen reforzar el trabajo que vienen haciendo para fortalecer el sector de productividad foresto-industrial desde la primera etapa hasta la última.
Son créditos de hasta un millón y medio de pesos con tasas que van del 10 al 14 por ciento, muy accesibles y que permiten devolverlo hasta en un año y que se puedan comprar bienes usados para la adecuación de fábrica e instalaciones sin un gasto muy significativo o inalcanzable.
La tasa de estos créditos van desde el 10 hasta el 14 por ciento, lo que significa una diferencia abismal con tasas que se manejan en el mercado bancario o financiero privado al que pequeños o medianos productores misioneros les resulta muy complicado acceder.
Además Simes consideró que el trabajo realizado en el segundo año de gestión del Fondo, les permite tener buenas expectativas para el 2019 ya que fue muy bien recibido en el sector de las pequeñas y medianas empresas que encuentran una ayuda para seguir produciendo, no sólo materia prima o productos, sino trabajo y puestos de trabajo para los misioneros.

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